Binance'in USDT Rezervleri Yüzde 7,95 Geriledi: 29,48 Milyar Tokena Düştü

Yüzde 100,00 Karşılıkla 29,48 Milyar Token

Binance'in en yeni rezerv kanıtı (proof of reserves) açıklaması, müşterilerin USDT bakiyelerinin yüzde 7,95 gerileyerek 29,48 milyar tokena indiğini gösteriyor. 31 Ekim gününe ait bu karede, kapsamdaki hiçbir varlık bu aylık %'lik hareketi yapmadı. Borsanın rezerv kanıtı sayfası, bir ay içinde tam olarak 2.544.682.319 tokenlik bir azalma kaydediyor: neredeyse 32,03 milyar olan bakiye 29.483.062.742 USDT'ye inmiş durumda. USDT fiyatı bu pencerenin tamamında dolar paritesini korudu; yani değişim tokenin değerinden değil, borsa üzerindeki pozisyon kaymalarından kaynaklanıyor.

Zamanlama da önemli. Kare Cumartesi günü, 31 Ekim'de alındı; Binance çekimleri 1 Kasım Pazar günü yeniden başlattığı için veri yalnızca Ekim ayı hareketlerini yansıtıyor. Buna rağmen açıklama, borsanın maliyetini yaklaşık 6,3 milyar dolar olarak beyan ettiği güvenlik ihlalinin gölgesinde yayınlandı ve 29 Ekim Perşembe günü saldırının ardından varlık karşılıkları ile müşteri fonlarının akışına dair soruları takip etti.

Hikâyenin asıl keskin kısmı karşılık oranında. Binance'in USDT rezerv karşılığı yüzde 103,88'den tam olarak yüzde 100,00'e indi. Bir ay önce %3,88 fazla olan rezervler, kare alındığında ilgili hesap bakiyelerini tam olarak karşılama noktasına geldi. Kıyas için: Bitcoin'in karşılığı yüzde 100,04, BNB'ninki yüzde 101,30 seviyesindeydi.

Kapsam da aynı anda daraldı. 31 Ekim tarihli belge, 1 Ekim günkü karede yer alan 55 varlığa karşılık artık 10 varlık listeliyor: BTC, ETH, USDT, BNB, SOL, USDC, XRP, USD1, RLUSD ve ZEC. Bu daralma, diğer bakiyelerin görünürlüğüne dair sorular doğurdu. Tether tarafından ihraç edilen sabit kripto para USDT, hareketin tam merkezinde: Bitcoin bakiyeleri yüzde 0,52 artışla 692.187 BTC'ye, Ethereum bakiyeleri yüzde 3,80 düşüşle 3.654.919 ETH'ye, BNB bakiyeleri ise yüzde 0,93 gerilemeyle 42.638.276 BNB'ye indi. Kısaltılmış listedeki birkaç altcoin ise aylık karşılaştırmalı açıklamayı bir daha taşımıyor.

Çekimler Açılınca 3,64 Milyar Dolar Net Çıkış

Binance, 29 Ekim saldırısının hemen ardından çekimleri durdurdu ve 1 Kasım'da geri açmaya başladı: önce Bitcoin, sonra kademeli olarak Ethereum, USDT, USDC ve 15 blockchain ağındaki diğer desteklenen varlıklar. Borsa, 1 Kasım'daki operasyonel güncellemesinde 06:00 ile 15:30 UTC arasında 4,649 milyar dolarlık çekim ve 1,01 milyar dolarlık para yatırma işlemi gerçekleştirdiğini bildirdi. Dokuz buçuk saatte neredeyse 3,64 milyar dolarlık net çıkış; Binance bunun, beyan ettiği 171 milyar dolarlık varlığın yüzde 2,1'i olduğunu kaydetti.

Zincir üstü analist Darkfost, yeniden açılışın ardından platformdan 19.569 BTC'nin (yaklaşık 1,5 milyar dolar) ve 154.147 ETH'nin (yaklaşık 360 milyon dolar) ayrıldığını izledi; bunun yanında 1,96 milyar dolar USDT ve 557 milyon dolar USDC çıktı. İki sabit coin arasında daha büyük çıkışı USDT taşıdı; bu, varlığın platformdaki ağırlığıyla uyumlu. Bir başka analist MaxiCalls ise ilk 12 saatte yaklaşık 16.000 BTC, yani Bitcoin rezervlerinin kabaca yüzde 2,4'ünün kapıdan çıktığını hesapladı ve bu hareketi panik değil, yeniden açılan kapılar olarak okudu. Her iki veri seti de yeniden açılış sonrası akışları anlatıyor ve 31 Ekim karesinin penceresinin dışında kalıyor.

Binance bu arada, ihlalin sildiğini tamamlayıcı alımlarla kapatıyor. Borsanın iyileşme güncellemesi, rezerv raporunda yer alan 10 varlığın tamamının yeniden doldurulmuş olduğunu, kalan etkilenen varlıkların ise daha az likit olduğu için borsa ve tezgah üstü piyasalar üzerinden satın almaya devam ettiğini belirtiyor. Şirket, 1 Kasım'a kadar etkilenen varlıkların neredeyse yüzde 95'ini geri kazandırdığını söyledi ve kayıpları şirket fonlarıyla, SAFU acil durum fonuyla ve Vadeli İşlemler Sigorta Fonu'nun bir bölümüyle karşılamayı taahhüt etti.

Eksik kalan tek parça ise rezervlerin tam zero-knowledge proof'u, yani müşterilerin hesap verilerini açığa vurmadan bakiyeleri doğrulamasını sağlayan kriptografik yöntem. Binance, bunun üretilmesinin tahmini 40 ila 50 saat sürdüğünü ve tam belgenin 3 Kasım Salı gününe kadar beklendiğini açıkladı. O tarihte kapsamdaki varlıkların sahipleri, bakiyelerinin hesaplamaya dahil edildiğini kendileri doğrulayabilecek.

USDT özelinde bu rapor bir açık değil, tam tersine bir tamponun kalktığını gösteriyor. Tam olarak yüzde 100,00'e sabitlenmiş karşılık oranı, borsa üzerindeki token bakiyelerinin üstünde hiç fazla bırakmıyor. USDT aynı zamanda çekimler yeniden açıldığında sabit coin çıkışının da lideriydi; yani varlık, hikâyenin iki tarafında birden duruyor: hem karedeki düşüş hem yeniden açılış sonrası çıkış. Doğrulama, 3 Kasım'da tam kanıt gelene kadar kısmi kalıyor; çünkü 10 isimli listenin dışındaki varlıkların sahipleri henüz yayımlanmış bir teminat görmüyor. Salı günkü veri setine karşı artık düz bir DYOR çalışması yapmak ya da donanım cüzdanı ile kendini saklayıp borsayı karşı taraf olmaktan çıkarmak söz konusu. Borsa düzeyindeki kareler, Tether'in 3. çeyrek kanıt beyanı gibi ihraççı beyanlarıyla farklı şeyleri ölçüyor; ancak tek bir borsada tutulan USDT'nin bir ay içinde onda bire yakın düşmesi hiçbir belirsizlik bırakmıyor. Platforma geri dönen yatırımcılar, tam kanıt beklenirken adım adım bir Binance işlem rehberi üzerinden ilerleyebilir.